É muito importante para descobrir o tipo de empresa que você está construindo - uma empresa venture ou um negócio estilo de vida - para que você possa decidir se você deve considerar capital de risco em suas estratégias de crescimento de negócios. Às vezes, determinar qual categoria você cai é difícil. Mesmo que as empresas de estilo de vida pode fazer uma receita anual para os milhões, outras coisas, como o tipo de negócio e / ou a taxa de crescimento, torná-los impróprios para o investimento de capital de risco. A taxa de crescimento eo tamanho final da empresa são bons indicadores que podem ajudar você a decidir.
| Características de empresas de risco | Características do estilo de vida Empresas |
| Área em que você faz o negócio | Nacional ou global | Local ou regional |
| Taxa de crescimento | Muito rápido (você pretende crescer a partir de uma nova empresa para empresa anationwide em apenas alguns anos) | Lenta (você pretende abrir apenas um novo local de seu ano businesseach, por exemplo) |
| Natureza de o negócio | Geralmente jogo alterando as empresas com base em newtechnologies | As empresas que vendem ou oferecem tradicional ou conventionalproducts ou serviços |
| Faz com que dinheiro para | Investidores, fundadores e proprietários | Fundadores e proprietários |
| Planos futuros | Para ser vendido para outra empresa ou para ir a público, com foundersleaving o negócio ou assumir papéis diferentes, baseados em andqualifications necessidade | Para ser mantida na família há gerações ou para serem vendidos quando thefounder / proprietário se aposenta |
Alternativas a Venture Capital Funding
O capital de risco é uma maneira única de obter financiamento para sua empresa. Porque os investidores de risco olhar para as empresas que estão crescendo muito rapidamente e pode fazer várias vezes o investimento inicial para os investidores, de capital de risco não é certo para todas as empresas. Felizmente, as empresas em crescimento têm muitas outras maneiras de encontrar financiamento. Aqui são apenas algumas das outras maneiras de obter capitais:
Dívida: Muitos tipos diferentes de dívida estão disponíveis para empresas em crescimento: empréstimos comerciais, Small Business Administration empréstimos apoiados pelo governo (SBA), e factoring empréstimos que são apoiados por contas a receber (em tais empréstimos, você vende as contas do negócio a receber para um terceiro em um desconto).
Amigos e família: Seus amigos e familiares estão observando você criar e fazer crescer o seu negócio. Provavelmente, eles estão orgulhosos de você e quer que você tenha sucesso. Se eles têm os meios, eles podem estar interessados em apoiar financeiramente o seu empreendimento.
Angel investidores: Angel investidores são como capitalistas de risco em que eles investem em empresas em estágio inicial de obter um grande retorno sobre o investimento. Ao contrário de capitalistas de risco, que financiam empresas usando o dinheiro investido de outras pessoas, anjos trabalhar com seu próprio dinheiro. Como resultado, os anjos têm muito mais liberdade para investir em empreendimentos fora do padrão.
Financiamento colaborativo: Crowdfunding é uma ótima maneira para pré-vender seu produto antes que ele está pronto para enviar aos clientes. Para as empresas, crowdfunding funciona como uma forma de ser pago para comercializar a sua nova empresa ou produto.
Crescendo organicamente: Quando sua empresa crescer organicamente, você tirar apenas o que você precisa para sobreviver e colocar o resto de seus lucros de volta para a empresa como um investimento. Quanto maior você pode crescer a sua empresa, mais dinheiro ele vai voltar para você no futuro.
Preparando-se para buscar Venture Capital
Os investidores querem colocar seu dinheiro em empresas que terão sucesso. Para selecionar essas empresas, um investidor tem a difícil tarefa de prever quais empresas vão florescer e que irá falhar. Os investidores gostam de ver empresas com riscos reduzidos. Uma empresa pode reduzir o risco para o sucesso ao longo do tempo pelo desenvolvimento do negócio de forma estratégica e criação de relações fortes com os indivíduos e outros negócios.
Para tornar o seu negócio mais atraente para os investidores, você deve mostrar que você bateu marcos e reduziu os riscos que são inerentes ao arranque de empresas. Você não precisa ter lucros ou mesmo a receita ainda. Você apenas precisa de mostrar aos investidores de capital de risco que você está no seu caminho.
As principais tarefas para a construção do negócio
Toda empresa enfrenta o risco de que ele irá falhar. empresas empreendimento de sucesso são fundadas, crescido, e vendido para outra empresa, ou ir a público em uma oferta pública inicial (IPO). Entre o dia em que o negócio é fundado e no dia em que é vendido, a empresa enfrenta vários riscos principais que se interpõem no caminho do sucesso. Estes riscos são diferentes para todas as empresas, mas aqui estão alguns exemplos:
Criar um produto que é único e que é (ou será) em alta demanda: A empresa comum deve vender um produto que resolve um grande problema para um monte de pessoas ou empresas. Se o seu produto é comum ou necessário apenas por um punhado de pessoas, você terá uma grande dificuldade em se conectar com capital de risco.
Cumprindo todos, impostos e regulamentações governamentais legais exigidas para vender o produto: Os capitalistas de risco são investidores profissionais. Eles não vão trabalhar com empresas que não conseguiram construir o negócio legalmente ou sem cumprir todos os requisitos formais do governo.
Vender o produto para um lucro: Um produto popular não é valiosa a menos que possa ser vendido por mais do que custa para fazer. Fazendo produtos rentáveis pode ser especialmente complicado nos casos em que os materiais de fabrico ou são muito caros.
A contratação de uma equipa de gestão que pode crescer o negócio: A equipe é provavelmente o ativo mais importante para uma empresa start-up. Uma grande equipe pode mudar o produto, redesenhar o plano de marketing, e fazer novos relacionamentos com parceiros estratégicos. Uma grande equipe pode superar a maioria dos desafios para o negócio.
Encontrar e conhecer investidores
Quando sua empresa está pronta, você pode começar a se conectar com os investidores. investidores de capital de risco pode ser difícil de encontrar. Quando estiver pronto, procurá-los nos seguintes locais:
Converse com seus prestadores de serviços. Banqueiros, advogados e contabilistas muitas vezes pode conectar seus clientes com empresas de capital de risco locais.
Rede e passo participar de eventos. eventos de pitch são formalizados conferências projetados para se conectar fundadores com os investidores.
Explorar os recursos de incubadoras de empresas (Grupos que concentram recursos em um só lugar e muitas vezes fornecem serviços com desconto e aconselhamento gratuito a jovens empresas) e mentores que levantaram o capital no passado. Estes grupos serão capazes de apontar-lhe os investidores certos para sua empresa. Para encontrar incubadoras de empresas, ir para a Associação Nacional de Empresas Incubadora https://nbia.org/.
Chegar aos capitalistas de risco através de seus sites. Para encontrar mais sobre capitalistas de risco on-line, visite a Associação Nacional de Capital de Risco na https://nvca.org. Lembre-se, os capitalistas de risco preciso de você tanto quanto você precisa deles.
Elaboração de um Acordo de Capital de Risco que beneficia empresários e investidores
Um investimento de capital de risco é uma parceria entre um investidor e uma empresa em crescimento. Para criar uma relação produtiva que suporta uma empresa que cresce rapidamente, a parceria tem que ser bom tanto para o empresário eo capitalista de risco. Para assegurar que o acordo é justo e promove os interesses de ambas as partes, uma atenção especial para a folha de prazo e valorização da sua empresa.
folhas prazo
Um termo de compromisso é um documento legal que descreve os acordos feitos entre os investidores e os fundadores da empresa. Quando ambos os lados concordam com os termos em uma folha de prazo, o negócio pode fechar, e os investidores efetivamente comprar ações na empresa. O termo de compromisso contém vários termos, mas o mais negociado são estes:
O tipo de investimento (ações ou dívida conversível): dívida conversível é um tipo híbrido de investimento. O acordo começa como dívida e, em seguida, se converte em uma compra de estoque se o dinheiro não é pago de volta. Em geral, ambos os lados assumir que a dívida irá converter para estoque em um momento acordado. A compra de ações regular é uma transação na qual um investidor adquire uma série de acções de uma empresa por um preço pré-definido.
O preço da ação, que é definido pela avaliação da empresa. A determinação do preço de estoque para uma empresa start-up não é uma tarefa simples. Existem muitas maneiras de determinar o valor de uma empresa. Não importa o quanto um dos fundadores calcula valorização a sua empresa, o verdadeiro preço das ações é o preço que um investidor é realmente dispostos a pagar.
preferências de liquidação para os investidores: acordos de investimento não são todos iguais. Um dos maiores fatores que afetam Pagamento Final do investidor quando a sua empresa vende é a preferência de liquidação. A preferência de liquidação descreve que é pago pela primeira vez quando a empresa é vendida. Liquidação também pode ocorrer quando a empresa está morrendo, e os ativos são vendidos para reduzir as perdas. As pessoas titulares de ações preferenciais normalmente receber o seu dinheiro investido de volta antes de todos.
Definições para quem controla a empresa: Os investidores podem receber direitos de voto de modo que eles tomar decisões executivas para a empresa como um grupo. Além disso, os investidores podem sentar-se na mesa e ter um grande impacto sobre a tomada de decisão. Determinar de antemão o quanto de energia que você quer que seus investidores para ter.
Avaliação
O preço das ações da sua empresa é definido pela avaliação da empresa e do número de ações de ações que compõem a empresa.
O risco é um determinante chave da sua avaliação final. O valor da sua empresa é baixo quando você iniciar pela primeira vez, porque você enfrenta muitos marcos futuros que ainda têm de ser realizado. Ao longo do tempo, você diminuir o risco realizando essas metas. Ao fazer isso, o valor da sua empresa cresce - uma situação que se reflete no custo de suas ações da empresa. Os investidores terão de colocar mais dólares para a empresa para comprar o mesmo número de ações.
Porque nenhuma fórmula perfeita existe para determinar a avaliação de uma empresa em estágio inicial (pré-receitas), espere gastar tempo a negociar com investidores para se certificar de que todos estão na mesma página sobre avaliação e de risco (tanto os riscos de sua empresa enfrenta e aqueles ele já superou) quando os investimentos são feitos.
Lançando seu negócio para Venture Capital Investors
Conversando com investidores de capital de risco sobre a sua empresa é diferente do que ter uma discussão com potenciais clientes ou clientes. Os investidores querem saber como você vai ganhar dinheiro para sua empresa e, posteriormente, para eles. Para impressionar esses investidores, ser preparado com materiais sofisticados que se comunicam sua empresa, produto e planos para o futuro. Em suma, você tem que atravessar de que você é o fundador que os investidores querem trabalhar com para os próximos três a sete anos. Sua tarefa é mostrar que sua equipe é capaz de conduzir sua empresa para o sucesso através de integridade, trabalho duro, e adaptabilidade. Você faz isso através da criação de uma plataforma do campo.
O deck campo é a apresentação de slides visual que funciona como um pano de fundo para sua apresentação oral. Quando você está apresentando seu negócio em pessoa, o deck de campo devem estar limpas e quase sem palavras. Afinal de contas, as imagens (tipicamente infográficos) servem para reforçar sua apresentação oral. No entanto, você pode não apresentar o seu negócio em pessoa. Nesse caso, um deck de campo também pode ser um arquivo PowerPoint que você enviar um e-mail para os investidores. Para esta plataforma terreno de jogo, os slides devem ser auto-explicativo. (Sim, planeja criar mais de um pavimento!)
Todas as plataformas de passo de investidores para empresas em estágio inicial deve incluir informações sobre os seguintes tópicos:
visão geral da empresa e que o problema seu produto ou serviço resolve
Seu modelo de negócio
Sua estratégia de mercado e marketing de destino
Os riscos e barreiras à entrada de sua empresa deve superar
O tamanho da sua indústria e potencial de crescimento da sua empresa
Seu time
Sua estratégia de saída
Sua história de avaliação
A pergunta, quando você perguntar para o investimento das do público