Como diversificar seus investimentos Sector ETF

Usando ETFs sectoriais para diversificar a sua carteira pode ser uma estratégia vantajosa. Um estudo aprofundado sobre o investimento do sector da indústria, feito há vários anos por Ibbotson Associates com sede em Chicago (agora parte da Morningstar), chegou à conclusão muito favorável que o investimento do setor - por causa vezes alegadamente alterados - é potencialmente um diversifier superior a grade (estilo) investir.

A globalização levou a um aumento da correlação entre os estoques de tampão nacionais e internacionais stocks- grandes, médias e pequenas têm alta correlação entre si. O desempenho de uma empresa está ligada mais à sua indústria do que para o país onde ele é baseado ou sua capitalização de mercado, concluiu Ibbotson.

O relatório Ibbotson não terminou aí. Ele também alardeado investir setor como um instrumento superior para o ajuste fino de uma carteira para combinar tolerância ao risco do investidor individual. A conservadora poderá investidor utilitários com excesso de peso (um setor menos volátil) - um investidor mais agressivo pode inclinar para a tecnologia (whooeee).

Isso soa como um bom plano, embora o principal autor do estudo, disse uma vez que ele tem a maior parte de sua carteira pessoal ainda divididos em valor, crescimento, large cap, e small cap. No entanto, ele tem alguns ETFs-setor da indústria (para ajuste fino), bem.

Como calcular o seu mix ETF sector óptima

Se você estiver indo para ir a rota sector e construir toda a sua carteira de ações, ou uma boa parte dela, fora de ETFs do sector da indústria, antes de fazer qualquer coisa, dê uma olhada na repartição dos sectores da indústria. Certifique-se de que você é capaz de ter atribuições a todos ou a maioria dos principais setores da economia.

Alguns conselheiros iria dizer-lhe para manter suas alocações aproximadamente proporcional à participação de cada setor do mercado amplo. Esse é o conselho decente, com um pouco de cautela: Se você tivesse tomado essa abordagem em 1999, sua carteira teria sido chocado ao topo com a tecnologia, dado o superfaturamento bruta do setor naquele ponto. (E você teria tomado um banho no ano seguinte.)

Não importa o que os setores são quente no momento, nenhum setor deve sempre fazer-se mais de 20 por cento da sua carteira de ações.

Comece talvez com alocação de cerca de sua carteira sectorial de acordo com a tampa de cada segmento de mercado, e, em seguida, ajustar a partir daí - baseada não em previsões bola de cristal do futuro, mas sobre as características únicas de cada sector.

Procure ajuste de risco com ETFs setor de alta e baixa volatilidade

Alguns setores da indústria têm historicamente evidenciado maior retorno e risco maior. (Retorno e risco tendem a ir mão-na-mão.) As mesmas regras que se aplicam a investir estilo se aplicam a investir sector. Sabe o quanto a volatilidade você pode estômago e, em seguida, e só então, construir o seu portfolio em sintonia com a sua tolerância ao risco.

Tenha em mente que qualquer único setor - até mesmo utilitários, a menos volátil de todos - tenderá a ser mais volátil do que todo o mercado porque há pouca diversificação. Não exagerar!

Finalmente, tenha em mente que a sua repartição entre títulos e ações irá quase certamente têm muito mais influência sobre o seu nível global de risco e retorno do que será o seu mix de ações.